Определения и границы моделей
Что такое финансовая пирамида
Финансовая пирамида — это конструкция, где выплата «дохода» старым участникам финансируется притоком взносов новых, а реального источника выручки почти нет. Вот «диаграмма» словами: Поток денег: Новые участники → Организатор → Ранние участники; Продукт/услуга: либо отсутствует, либо формальный «прикрывающий» товар; Риск: концентрированный у поздних участников. Ключевые признаки финансовой пирамиды: гарантии высокой доходности без рисков, мотивация фокусируется на рекрутинге, а не на продажах, непрозрачные условия и бонусы за «приглашения». Если кратко, как отличить финансовую пирамиду от сетевого маркетинга — у пирамиды деньги крутятся между участниками, а не приходят из внешнего рынка за полезный продукт.
Что такое сетевой маркетинг
Сетевой маркетинг — это модель дистрибуции, в которой независимые партнеры продают реальный продукт напрямую потребителю и получают комиссию за продажи, а также ограниченные бонусы за обучение команды. «Диаграмма сделки»: Производитель → Дистрибьютор → Покупатель; Источник дохода: маржа от товара и бонусы за оборот; Рекрутинг: вспомогательный к продажам. Законные компании раскрывают условия вознаграждений, не обещают пассивный доход без работы, а возвраты и гарантии качества обозначены заранее. Вопрос «как отличить финансовую пирамиду от сетевого маркетинга» здесь решается тестом: есть ли самостоятельный спрос на продукт без привязки к набору в сеть, и обеспечивает ли товар львиную долю оборота.
Денежные потоки под лупой
Как течет выручка в здоровой модели
В легальном MLM деньги приходят извне — от покупателей, которым товар нужен сам по себе. «Диаграмма потоков»: Внешний рынок → Выручка компании → Комиссии за продажи → Бонусы за командный оборот; Рекрутинг влияет лишь на охват рынка. Важный маркер — наличие розничной наценки и покупателей, не являющихся участниками. Еще один индикатор — обучающие материалы не продаются как «инвестиция», а предоставляются для повышения эффективности. Такие контуры позволяют отделить бизнес-дистрибуцию от схем «крути — верти», где деньги бегают по кругу без опоры на продукт и уходят при первом же проседании набора новичков.
Где ломается схема у пирамид
У пирамид приток денег держится на бесконечном расширении базы. «Диаграмма износа»: Насыщение рынка → снижение рекрутинга → кассовый разрыв → коллапс выплат. Бонусная математика часто завязана на вступительные пакеты, «инвестиции в аккаунт» и статусы, а продажи вторичны. В отраслевом жаргоне это «pay-to-play». Внешние маркеры: навязчивые обещания X% в месяц, запрет задавать вопросы о лицензиях, отсутствие отчетности. Когда изучаете признаки финансовой пирамиды, смотрите на структуру выручки: если менее 50–70% денег приходит от независимых клиентских покупок без участия в программе, перед вами не бизнес, а бомба замедленного действия.
Сравнение с родственными форматами
Франчайзинг и агентские сети
Франчайзинг берет плату за доступ к бренду, технологиям и поддержке, а оборот формируется продажей продукта конечным клиентам в определенной локации. Агентские сети — это комиссионные за сделки, часто в страховании или телекомах. «Диаграмма аналогов»: Франшиза — Вступительный взнос → Реальные активы и стандарты → Продажи; Агент — Комиссия за контракт → Прозрачные KPI. В отличие от пирамид, здесь рекрутинг не источник денег. Вопрос «как отличить финансовую пирамиду от сетевого маркетинга» часто решается сравнением с этими аналогами: если компания живет комиссиями за реальную выручку, структура здравая; если упор на «купить пакет и позвать пятерых» — тревога.
Краудфандинг и инвестклубы
Краудфандинг — предзаказ продукта, где награда — будущий товар, а не проценты. Инвестклубы обязаны раскрывать риски и правовую форму. Пирамиды маскируются под «децентрализованные платформы» и «алготрейдинг». «Диаграмма обещаний»: Краудфандинг — Пожертвование/предзаказ → Прототип → Поставка; Пирамида — Взнос → Обещанный % → Нет прозрачности. Если вы ищете легальные млм компании список, обращайте внимание не на маркетинговые заявления, а на правовой статус, юрисдикцию, наличие физического продукта и независимых продаж. Универсальных перечней нет, поэтому анализируйте признаки, а не красивые лендинги.
Кейсы из практики
Кейс 1: «Крипто-майнинг клуб»
В 2021 году ко мне обратился предприниматель: ему предлагали «долю в дата-центре» с доходом 20% в месяц. Документы — сканы без реквизитов, «майнеры» нигде не числятся, выплаты шли из вступительных пакетов новичков. «Диаграмма выплат»: Новичок платит 1000 → 600 уходит на «бонусы аплайну» → 300 — «техподдержка» → 100 — на вывеску. Реальных продаж мощности — ноль. Проверка по черный список цб финансовые пирамиды дала совпадение по ИНН аффилированного юрлица. Клиент не вложился, через полгода проект «ушел на апгрейд» и не вернулся. Классика: высокий процент, отсутствие аудита, зависимость от рекрутинга.
Кейс 2: «Косметика direct-to-consumer»
Компания продавала косметику через сеть партнеров: четкий прайс, возвраты 30 дней, большинство заказов оформляли клиенты без регистрации. Доход партнера — маржа 25% плюс небольшой бонус за оборот группы при соблюдении правила: не менее 70% объема — розница третьим лицам. «Диаграмма дохода партнера»: Продажа 10 единиц → Маржа → Бонус за оборот → Нет платных статусов. Мы проверили контракты, логистику и сертификацию. Рекрутинг был, но как результат растущих продаж. Вот так на практике выглядит ответ на вопрос, как отличить финансовую пирамиду от сетевого маркетинга: деньги приходят извне, а обучение — про продукт, а не про «умножение вкладов».
Кейс 3: «Онлайн-образование с бинарным планом»
Школа продавала «лицензии» на курсы, но уроки были доступными бесплатно на YouTube, а деньги начислялись за закрытие бинарных «ног». «Диаграмма перекоса»: Покупка пакета → Доступ к тем же материалам → Бонус за приглашенных → Обязательные апгрейды. Мы сделали тестовую закупку и опросили «клиентов» — 80% признавались, что пришли «ради процентов». Итог: это не EdTech, а пирамида под видом инфопродукта. Когда видите такие схемы, не поленитесь спросить себя: купили бы вы этот продукт, если бы невозможно было никого пригласить? Это простое сито отсекает большинство ловушек.
Проверка надежности и источники
Алгоритм due diligence для новичка
Если не знаете, как проверить инвестиционную компанию на надежность, начните с базовых шагов. 1) Идентифицируйте юрлицо: ИНН, ОГРН, юрисдикция, бенефициары. 2) Лицензии: у брокеров и форекс-дилеров — от регулятора, у БАДов и косметики — сертификаты соответствия. 3) Финансы: откуда выручка, доля розницы, возвраты. 4) Правила выплат: за что платят — за продажи или за рекрутинг. 5) Репутация: решения судов, отзывы, аудит. 6) Проверьте черный список цб финансовые пирамиды и зарубежные предупреждения регуляторов. Полезно помнить: «легальные млм компании список» — это не официальный реестр, а результат вашей проверки по четким критериям и здравому смыслу.
